[简答题]
甲公司2018年实现销售收入为100000万元,净利润为5000万元,利润留存率为20%。 公司2018年12月31日的资产负债表(简表)如下表所示(单位:万元)。
资产
期末余额
负债
期末余额
货币资金
1500
应付账款
3000
应收账款
3500
长期借款
4000
存货
5000
实收资本
8000
固定资产
11000
留存收益
6000
资产合计
21000
负债与所有者权益合计
21000

公司预计2019年销售收入比上年增长20%,假定经营性资产和经营性负债与销售收入保持稳定的百分比关系,其他项目不随着销售收入的变化而变化,同时假设销售净利润率与利润留存率保持不变,公司采用销售百分比法预测资金需要量。
要求:
(1) 计算2019年预计经营性资产增加额。
(2) 计算2019年预计经营性负债增加额。
(3) 计算2019年预计留存收益增加额。
(4)计算2019年预计外部融资需要量
正确答案: 学习难度:

题目解析:

(1) 2019年预计经营性资产增加额= ( 1500+3500+5000) *20%=2000 (万元)
(2) 2019 年预计经营性负债增加额=3000*20%=600 (万元)
(3)增加的留存收益=预计销售收入*销售净利率*利润留存率
2019年预计留存收益增加额=100000*(1+20%) * 5000/100000*20%=1200 (万元)
(4) 预计由于销售增长而需要的资金需求增长额, 扣除利润留存后, 即为所需要的外部筹资额。 2019 年预计外部融资需要量=2000-600-1200=200 (万元)。
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